1 、La rapida crescita della scala dell'industria propana epossidica

Propano epossidico, come direzione chiave di estensione delle sostanze chimiche fini a valle nella catena dell'industria propilene, ha ricevuto un'attenzione senza precedenti nell'industria chimica cinese. Ciò è dovuto principalmente alla sua importante posizione nelle sostanze chimiche fine e alla tendenza dello sviluppo provocata dalla connessione a catena industriale di nuovi prodotti legati all'energia. Secondo i dati statistici, alla fine del 2023, la portata dell'industria propana epossidica cinese ha superato i 7,8 milioni di tonnellate all'anno, che è aumentata di quasi dieci volte rispetto al 2006. Dal 2006 al 2023, la scala industriale del propano epossidico in Cina ha mostrato Un tasso di crescita medio annuo del 13%, che è raro nel settore chimico. Soprattutto negli ultimi quattro anni, il tasso di crescita medio della scala del settore ha superato il 30%, mostrando uno slancio di crescita sorprendente.

Figura 1 variazioni del tasso operativo annuale del propano epossidico in Cina

Dietro questa rapida crescita, ci sono diversi fattori che la guidano. In primo luogo, come importante estensione a valle della catena dell'industria del propilene, l'epicloroidrina è la chiave per raggiungere uno sviluppo raffinato nelle imprese private. Con la trasformazione e l'aggiornamento dell'industria chimica domestica, sempre più imprese prestano attenzione al campo delle sostanze chimiche fine e il propano epossidico, come parte importante, ha naturalmente ricevuto una diffusa attenzione. In secondo luogo, l'esperienza di sviluppo di imprese di successo come Wanhua Chemical ha fissato un punto di riferimento per l'industria e la loro integrazione della catena industriale di successo e i modelli di sviluppo innovativi forniscono riferimento per altre imprese. Inoltre, con il rapido sviluppo della nuova industria energetica, la connessione a catena industriale tra propano epossidico e nuovi prodotti legati all'energia ha anche portato un ampio spazio di sviluppo.

Tuttavia, questa rapida crescita ha anche portato una serie di problemi. In primo luogo, la rapida espansione della scala del settore ha portato a contraddizioni di richiesta di approvvigionamento sempre più gravi. Sebbene la domanda di mercato del propano epossidico continui a crescere, il tasso di crescita dell'offerta è ovviamente più rapido, il che porta a un continuo calo del tasso operativo delle imprese e della concorrenza del mercato sempre più feroce. In secondo luogo, c'è un grave fenomeno di concorrenza omogenea nel settore. A causa della mancanza di tecnologie di base e delle capacità di innovazione, molte imprese mancano di vantaggi competitivi differenziati nella qualità del prodotto, alle prestazioni e ad altri aspetti e possono competere solo per la quota di mercato solo attraverso guerre di prezzo e altri mezzi. Ciò non solo influisce sulla redditività delle imprese, ma limita anche il sano sviluppo del settore.

2 、L'intensificazione delle contraddizioni per richiedere l'offerta

Con la rapida espansione dell'industria del propano epossidico, anche la contraddizione per richieste di approvvigionamento sta diventando sempre più grave. Negli ultimi 18 anni, il tasso operativo medio di propano epossidico in Cina è stato di circa l'85%, mantenendo una tendenza relativamente stabile. Tuttavia, a partire dal 2022, il tasso operativo del propano epossidico diminuirà gradualmente e si prevede che scenderà a circa il 70% entro il 2023, il che è un minimo storico. Questo cambiamento dimostra pienamente l'intensità della concorrenza sul mercato e l'intensificazione delle contraddizioni per richieste di approvvigionamento.

Esistono due motivi principali per l'intensificazione delle contraddizioni per richieste di approvvigionamento. Da un lato, con la rapida espansione della scala del settore, sempre più imprese stanno entrando nel mercato dei propani epossidici, portando a una concorrenza sul mercato intensificata. Al fine di competere per la quota di mercato, le aziende devono ridurre i prezzi e aumentare la produzione, il che porta a un continuo calo dei tassi operativi. D'altra parte, le aree di applicazione a valle del propano epossidico sono relativamente limitate, concentrate principalmente nei campi di polioli di polietere, dimetil carbonato, propilenico glicole e eteri alcolici. Tra questi, Polyether Polioli è il principale campo di applicazione a valle del propano epossidico, che rappresenta l'80% o più del consumo totale di propano epossidico. Tuttavia, il tasso di crescita dei consumi in questo campo è coerente con il tasso di crescita dell'economia cinese e la crescita della scala industriale è inferiore al 6%, il che è significativamente più lento del tasso di crescita dell'offerta del propano epossidico. Ciò significa che sebbene la domanda di mercato stia aumentando, il tasso di crescita è molto più lento del tasso di crescita dell'offerta, portando all'intensificazione delle contraddizioni richieste dall'offerta.

3 、La riduzione della dipendenza dall'importazione

La dipendenza dalle importazioni è uno dei principali indicatori per misurare il divario di approvvigionamento nel mercato interno ed è anche un parametro importante che riflette il livello di scala di importazione. Negli ultimi 18 anni, la dipendenza media delle importazioni del propano epossidico cinese è stata di circa il 14%, raggiungendo un picco del 22%. Tuttavia, con il rapido sviluppo dell'industria del propano epossidico interno e il continuo aumento della scala interna, la dipendenza dalle importazioni ha mostrato una tendenza decrescente di anno in anno. Si prevede che entro il 2023 la dipendenza da importazione della Cina dal propano epossidico diminuirà a circa il 6%, raggiungendo un minimo storico negli ultimi 18 anni.

Figura 2 tendenza della dipendenza della Cina dal propano epossidico importato

La diminuzione della dipendenza dalle importazioni è principalmente dovuta a due fattori. In primo luogo, con la rapida espansione dell'industria del propano epossidico interno, la qualità e le prestazioni dei prodotti interni sono state significativamente migliorate. Molte imprese domestiche hanno realizzato notevoli scoperte nell'innovazione tecnologica e nella ricerca e sviluppo del prodotto, con conseguente qualità del propano epossidico prodotto a livello nazionale quasi lo stesso dei prodotti importati. Ciò ha dato alle imprese nazionali un maggiore vantaggio competitivo sul mercato e ha ridotto la loro dipendenza dai prodotti importati. In secondo luogo, con il continuo aumento della capacità di produzione di propano epossidico interno, la capacità di approvvigionamento del mercato è stata significativamente migliorata. Ciò consente alle imprese nazionali di soddisfare meglio la domanda del mercato e ridurre la domanda di prodotti importati.

Tuttavia, la riduzione della dipendenza dalle importazioni ha anche portato una serie di problemi. In primo luogo, con la continua espansione del mercato del propano epossidico interno e la continua crescita della domanda, anche la pressione di approvvigionamento dei prodotti interni è in aumento. Se le imprese domestiche non sono in grado di aumentare ulteriormente la produzione e la qualità, la contraddizione richiedente per l'approvvigionamento potrebbe intensificarsi ulteriormente. In secondo luogo, con la diminuzione della dipendenza dalle importazioni, le imprese domestiche stanno affrontando una maggiore pressione di concorrenza sul mercato. Al fine di competere per la quota di mercato e mantenere la competitività, le imprese domestiche devono migliorare continuamente il loro livello tecnologico e le capacità di innovazione.

4 、Analisi della situazione di sviluppo futuro

Il mercato cinese di propano epossidico dovrà affrontare una serie di profondi cambiamenti in futuro. Secondo i dati statistici, si prevede che la portata dell'industria propana epossidica cinese supererà i 14 milioni di tonnellate/anno entro il 2030 e il tasso di crescita medio annuo rimarrà ad un livello elevato dell'8,8% dal 2023 al 2030. Questo rapido tasso di crescita Indubbiamente esacerbererà ulteriormente la pressione di approvvigionamento sul mercato e aumenterà il rischio di sovraccapacità.

Il tasso operativo di un settore è spesso considerato un indicatore importante per valutare se il mercato è in eccesso. Quando il tasso operativo è inferiore al 75%, potrebbe esserci un eccesso nel mercato. Il tasso operativo è direttamente influenzato dal tasso di crescita del mercato dei consumatori terminali. Allo stato attuale, il principale campo di applicazione a valle del propano epossidico è Polyether Polioli, che rappresentano oltre l'80% del consumo totale. Tuttavia, altre aree di applicazione come dimetil carbonato, glicole propilenico ed etere alcolico, i ritardanti della fiamma, sebbene presenti, hanno una proporzione relativamente piccola e un supporto limitato per il consumo di epicloroidrina.

Vale la pena notare che il tasso di crescita del consumo di polioli polioli è sostanzialmente coerente con il tasso di crescita dell'economia cinese e la sua crescita su scala industriale è inferiore al 6%, significativamente inferiore al tasso di crescita dell'offerta di propano epossidico. Ciò significa che mentre il tasso di crescita sul lato del consumatore è relativamente lento, la rapida crescita dal lato dell'offerta deteriorerà ulteriormente l'ambiente di offerta e offerta del mercato dei propani epossidici. In effetti, il 2023 potrebbe essere già il primo anno di eccesso di offerta nell'industria della propana epossidica cinese e la probabilità di eccesso di offerta a lungo termine rimane elevata.

Il propano epossidico, come prodotto di transizione nel rapido sviluppo dell'industria chimica cinese, ha le sue caratteristiche uniche. Richiede che i prodotti abbiano le caratteristiche dell'omogeneità e della scala, mentre hanno investimenti relativamente bassi e barriere tecnologiche e un facile accesso alle materie prime. Inoltre, deve anche avere attributi di fascia media nella catena industriale, il che significa che può raggiungere l'estensione a valle della catena industriale. Questi tipi di prodotti svolgono un ruolo cruciale nello sviluppo raffinato dell'industria chimica, ma affrontano anche il rischio di shock di omogeneizzazione del mercato.

Pertanto, per le aziende che producono propano epossidico, come cercare differenziazione nello sviluppo della catena industriale nella concorrenza del mercato feroce e come utilizzare una tecnologia più avanzata per ridurre i costi di produzione diventerà importanti considerazioni strategiche per il loro sviluppo futuro.