Il 28 febbraio 2018, il Ministero del Commercio ha emesso un avviso sulla conclusione definitiva dell'inchiesta antidumping sul bisfenolo A importato originario della Thailandia. A partire dal 6 marzo 2018, l'operatore importatore dovrà pagare il dazio antidumping corrispondente alla dogana della Repubblica Popolare Cinese. PTT Phenol Co., Ltd. applicherà il 9,7%, mentre le altre società thailandesi il 31%. Il periodo di attuazione è di cinque anni a partire dal 6 marzo 2018.
Vale a dire che il 5 marzo è ufficialmente scaduto il divieto di dumping sul bisfenolo A in Thailandia. Quale impatto avrà la fornitura di bisfenolo A in Thailandia sul mercato interno?
La Thailandia è una delle principali fonti di importazione di bisfenolo A in Cina. In Thailandia sono presenti due imprese produttrici di bisfenolo A, tra cui Costron, con una capacità produttiva annua di 280.000 tonnellate e prodotti destinati principalmente all'autoconsumo; Thailand PTT ha una capacità produttiva annua di 150.000 tonnellate e i suoi prodotti vengono esportati principalmente in Cina. Dal 2018, l'esportazione di BPA dalla Thailandia è stata essenzialmente l'esportazione di PTT.
Dal 2018, l'importazione di bisfenolo A in Thailandia è diminuita di anno in anno. Nel 2018, il volume delle importazioni era di 133.000 tonnellate, mentre nel 2022 si è attestato a sole 66.000 tonnellate, con un calo del 50,4%. L'effetto anti-dumping è stato evidente.

Figura 1 Variazione della quantità di bisfenolo A importata dalla Thailandia dalla Cina Figura 1
Il calo del volume delle importazioni potrebbe essere correlato a due aspetti. In primo luogo, dopo l'imposizione da parte della Cina di dazi antidumping sul BPA thailandese, la competitività del BPA thailandese è diminuita e la sua quota di mercato è stata occupata da produttori di Corea del Sud e Taiwan, provincia cinese della Cina; d'altro canto, la capacità produttiva nazionale di bisfenolo A è aumentata di anno in anno, l'autoapprovvigionamento interno è aumentato e la dipendenza esterna è diminuita di anno in anno.
Tabella 1 Dipendenza della Cina dalle importazioni di bisfenolo A

Per lungo tempo, il mercato cinese è rimasto il principale mercato di esportazione di BPA in Thailandia. Rispetto ad altri paesi, il mercato cinese offre i vantaggi di brevi distanze e bassi costi di trasporto. Dopo la fine delle misure antidumping, il BPA thailandese non è più soggetto a dazi doganali né a dazi antidumping. Rispetto ad altri concorrenti asiatici, offre evidenti vantaggi in termini di prezzo. Non è escluso che le esportazioni di BPA dalla Thailandia verso la Cina possano tornare a superare le 100.000 tonnellate all'anno. La capacità produttiva nazionale di bisfenolo A è elevata, ma la maggior parte degli impianti a valle per la produzione di PC o resine epossidiche è attrezzata e il volume effettivo delle esportazioni è di gran lunga inferiore alla capacità produttiva. Sebbene il volume delle importazioni di bisfenolo A in Thailandia sia sceso a 6,6 tonnellate nel 2022, esso ha comunque rappresentato la quota del totale dei prodotti nazionali.
Con il trend di sviluppo dell'integrazione industriale, il tasso di corrispondenza tra upstream e downstream nazionali sta gradualmente aumentando e il mercato cinese del bisfenolo A attraverserà una fase di rapida espansione della capacità produttiva. Nel 2022, in Cina erano presenti 16 imprese produttrici di bisfenolo A con una capacità annua di oltre 3,8 milioni di tonnellate, di cui 1,17 milioni di tonnellate saranno aggiunte nel 2022. Secondo le statistiche, nel 2023 in Cina ci sarà ancora più di un milione di tonnellate di nuova capacità produttiva di bisfenolo A e la situazione di eccesso di offerta nel mercato del bisfenolo A si intensificherà ulteriormente.

Figura 22018-2022 Capacità produttiva e variazioni di prezzo del bisfenolo A in Cina
Dalla seconda metà del 2022, con il continuo aumento dell'offerta, il prezzo interno del bisfenolo A è diminuito drasticamente e negli ultimi mesi si è attestato intorno alla soglia di costo. In secondo luogo, dal punto di vista del costo della materia prima del bisfenolo A, il fenolo importato dalla Cina è ancora in fase antidumping. Rispetto al mercato internazionale, il costo della materia prima del bisfenolo A nazionale è più elevato e non vi è alcun vantaggio competitivo in termini di costi. L'aumento dell'offerta di BPA a basso prezzo dalla Thailandia in Cina determinerà inevitabilmente un calo del prezzo interno del BPA.
Con la scadenza delle misure anti-dumping thailandesi sul bisfenolo A, il mercato interno del bisfenolo A dovrà sopportare la pressione della rapida espansione della capacità produttiva nazionale, da un lato, e l'impatto delle importazioni a basso costo dalla Thailandia. Si prevede che il prezzo interno del bisfenolo A continuerà a essere sotto pressione nel 2023, e l'omogeneizzazione e la concorrenza sui prezzi bassi nel mercato interno del bisfenolo A diventeranno più intense.