Catena industriale DMF

Il DMF (nome chimico N,N-dimetilformammide) è un composto organico con formula chimica C3H7NO, liquido incolore e trasparente. Il DMF è uno dei prodotti ad alto valore aggiunto economico nella moderna filiera dell'industria chimica del carbone, ed è sia una materia prima chimica con un'ampia gamma di utilizzi, sia un eccellente solvente con un'ampia gamma di applicazioni. Il DMF è ampiamente utilizzato nell'industria del poliuretano (pasta PU), elettronica, delle fibre artificiali, farmaceutica e degli additivi alimentari, ecc. Il DMF può essere miscelato con acqua e con la maggior parte dei solventi organici.

Stato di sviluppo del settore DMF

Dal lato dell'offerta nazionale di DMF, l'offerta sta cambiando. Secondo le statistiche, nel 2021 la capacità produttiva nazionale di DMF era di 870.000 tonnellate, la produzione di 659.800 tonnellate e il tasso di conversione della capacità produttiva era del 75,84%. Rispetto al 2020, nel 2021 l'industria del DMF ha registrato una capacità inferiore, una produzione maggiore e un maggiore utilizzo della capacità produttiva.

Capacità, produzione e tasso di conversione della capacità del DMF in Cina nel 2017-2021

Fonte: informazioni pubbliche

Dal lato della domanda, il consumo apparente di DMF è cresciuto leggermente e costantemente nel 2017-2019, per poi diminuire significativamente nel 2020 a causa dell'impatto della nuova epidemia di coronavirus, e il consumo apparente del settore è aumentato nel 2021. Secondo le statistiche, il consumo apparente del settore DMF in Cina nel 2021 è stato di 529.500 tonnellate, in aumento del 6,13% rispetto all'anno precedente.

Consumo apparente e tasso di crescita del DMF in Cina dal 2017 al 2021

Fonte: Raccolta di informazioni pubbliche

In termini di struttura della domanda a valle, la pasta rappresenta il principale settore di consumo. Secondo le statistiche, nel 2021, la struttura della domanda a valle di DMF in Cina prevedeva che la pasta PU fosse la principale applicazione a valle del DMF, rappresentando il 59%. La domanda finale per borse, abbigliamento, scarpe e cappelli e altri settori, invece, è più matura.

Aree di applicazione della segmentazione del settore DMF in Cina del 2021 contabilizzate

Fonte: Informazioni pubbliche

Stato di importazione ed esportazione DMF

Codice doganale "N,N-dimetilformammide" "29241910". A causa della sovraccapacità del settore cinese del DMF, le esportazioni sono notevolmente superiori alle importazioni. Nel 2021, i prezzi del DMF sono aumentati notevolmente, con conseguente aumento del volume delle esportazioni cinesi. Secondo le statistiche, nel 2021, la quantità di DMF esportata dalla Cina è stata di 131.400 tonnellate, per un valore di 229 milioni di dollari USA.

Quantità e importo delle esportazioni di DMF dalla Cina 2015-2021

Fonte: Amministrazione generale delle dogane, elaborati dall'Istituto di ricerca industriale di Huajing

In termini di distribuzione delle esportazioni, il 95,06% delle esportazioni cinesi di DFM è concentrato in Asia. Secondo le statistiche, le prime cinque destinazioni per la distribuzione delle esportazioni cinesi di DFM nel 2021 sono Corea del Sud (30,72%), Giappone (22,09%), India (11,07%), Taiwan, Cina (11,07%) e Vietnam (9,08%).

Distribuzione dei posti di esportazione DMF della Cina nel 2021 (Unità: %)

Fonte: Amministrazione generale delle dogane, elaborati dall'Istituto di ricerca industriale di Huajing

Modello di concorrenza del settore DMF

In termini di modello competitivo (per capacità), la concentrazione del settore è elevata, con un CR3 che raggiunge il 65%. Secondo le statistiche, nel 2021, Hualu Hensheng era la principale capacità produttiva nazionale di DFM con 330.000 tonnellate di capacità produttiva di DMF, ed è attualmente il più grande produttore di DMF al mondo, con una quota di mercato nazionale superiore al 33%.

Modello di concorrenza del mercato cinese del settore DMF nel 2021 (per capacità)

Fonte: Raccolta di informazioni pubbliche

Tendenze di sviluppo future del settore DMF

1, i prezzi continuano a salire o saranno adeguati

Dal 2021, i prezzi del DMF sono aumentati notevolmente. Nel 2021, i prezzi del DMF si sono attestati in media a 13.111 yuan/tonnellata, in aumento dell'111,09% rispetto al 2020. Il 5 febbraio 2022, i prezzi del DMF erano pari a 17.450 yuan/tonnellata, raggiungendo un livello storicamente elevato. Gli spread del DMF stanno oscillando al rialzo e aumentando significativamente. Il 5 febbraio 2022, gli spread del DMF erano pari a 12.247 yuan/tonnellata, superando di gran lunga il livello medio storico.

2, l'offerta è limitata nel breve termine, la domanda di DMF a lungo termine continuerà a riprendersi

Nel 2020, a causa della nuova epidemia di coronavirus, il consumo di DMF è diminuito drasticamente e la capacità produttiva di Zhejiang Jiangshan, pari a 180.000 tonnellate, ha avuto un impatto significativo sul lato dell'offerta. Nel 2021, l'impatto dell'epidemia interna si è attenuato, la domanda nel settore manifatturiero di scarpe, borse, abbigliamento e mobili è aumentata, la domanda di pasta PU è aumentata di conseguenza, il consumo annuo apparente di DMF è stato di 529.500 tonnellate, con un aumento del 6,13% su base annua. Crescita del 6,13% su base annua. Con il progressivo indebolimento dell'impatto della nuova epidemia di coronavirus, l'economia globale ha avviato una ripresa, la domanda di DMF continuerà a riprendersi e si prevede che la produzione di DMF crescerà costantemente nel 2022 e nel 2023.